比起天使投资、风险投资等股权融资方式，PE投资有典型的三大特征，下面具体来看PE投资的这三个特征。
一、资金筹集具有私募性与广泛性
资金筹集具有私募性与广泛性是PE投资的第一大特征。PE投资的资金主要是通过非公开方式面向少数机构投资者或个人募集，其销售、赎回都是通过私下与投资人协商进行的。PE资金来源广泛，富有的个人、风险基金、杠杆并购基金、战略投资人、养老基金和保险公司等都是PE资金的组成部分。
1．金融机构基金
金融机构基金是各类PE基金募集首选的游说对象，包括政府引导基金、各类母基金、社保基金、银行保险等。这些资本本身具有一定的知名度，如果能够获得这些资本支持，PE基金可以据此吸引大批资本跟进加盟。
2．企业闲置资金
上市公司、国企、民企等企业考虑到自身精力以及其他因素不会直接将闲置资金用于炒股，而是选择投资PE基金。因此，企业闲置资金是PE资金的重要来源。
3．个人闲置资金
国内一些PE基金专门针对自然人推出了一些基金项目，但是投资门槛很高，一般在1 000万元以上，拥有一定财富积累的个人可以参与投资。
二、投资对象是有发展潜力的非上市企业
PE投资的第二大特征是投资对象是有发展潜力的非上市企业。PE投资的主要目标是具有发展潜力的非上市企业，并且将能够通过上市带来高额投资回报视为选择项目的标准。
2014年3月4日，微众传媒宣布获得数千万美元B轮融资，由鼎晖领投，启赋基金等4家投资机构跟投。微众传媒CEO王震称，此轮融资资金主要用于发展业务。此外，公司考虑在2016年时准备上市，可能会优先选择A股创业板。主导此次投资的鼎晖创投合伙人晏小平表示非常看好微众传媒的团队、技术和商业模式。另外，晏小平还表示微众传媒的上市规划在2015年和2016年，将上市看作水到渠成的事情。
三、融合权益性的资金和管理支持
融合权益性的资金和管理支持是PE投资的第三个特征。由于PE投资的目的是通过上市获得超额投资回报，所以PE投资不仅会给企业带来资金，还会为管理层提供管理支持。
以鼎晖投资为例，对于投资微众传媒，晏小平表示：“投资完成后，会对微众传媒在战略梳理、团队建设和资本规划、客户推荐等方面给予帮助。”
一般情况下，PE投资会采用权益投资方式，对被投资企业的决策管理享有一定的表决权。在投资工具上，PE投资一般会采用普通股或者可转让优先股以及可转债的形式。
一些著名的PE投资机构有着丰富的行业经验和资源，可以为企业提供有效的人才、融资、上市、策略等方面的咨询和支持，比如我国PE业顶级投资机构鼎晖投资、九鼎投资、复兴资本等。
